天弘丰利债券型证券投资基金(LOF)2019年第3季度报告

2019-10-24 17:03 来源:综合整理

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天弘丰利债券型证券投资基金(LOF)

2019年第3季度报告

2019年09月30日

基金管理人:天弘基金管理有限公司

基金托管人:中国邮政储蓄银行股份有限公司

报告送出日期:2019年10月25日

§1 重要提示

基金管理人的董事会及董事保证本报告所载资料不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏,并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。

基金托管人中国邮政储蓄银行股份有限公司根据本基金合同规定,于2019年10月23日复核了本报告中的财务指标、净值表现和投资组合报告等内容,保证复核内容不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。

基金管理人承诺以诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产,但不保证基金一定盈利。

基金的过往业绩并不代表其未来表现。投资有风险,投资者在作出投资决策前应仔细阅读本基金的招募说明书。

本报告中财务资料未经审计。

本报告期自2019年07月01日起至2019年09月30日止。

§2 基金产品概况

基金简称 天弘丰利债券(LOF)

场内简称 天弘丰利

基金主代码 164208

基金运作方式 契约型开放式

基金合同生效日 2011年11月23日

报告期末基金份额总额 348,791,455.72份

投资目标 本基金在追求基金资产稳定增值的基础上,力

求获得高于业绩比较基准的投资收益。

本基金通过对宏观经济、利率走势、资金供求、

信用风险状况、证券市场走势等方面的分析和

投资策略 预测,采取自上而下和自下而上相结合的投资

策略,构建和调整固定收益证券投资组合并适

度参与新股投资,力求实现风险与收益的优化

平衡。

业绩比较基准 中债综合指数

本基金为债券型基金,属于证券投资基金中较

风险收益特征 低风险的基金品种,其风险收益预期高于货币

市场基金,低于混合型基金和股票型基金。

基金管理人 天弘基金管理有限公司

基金托管人 中国邮政储蓄银行股份有限公司

§3 主要财务指标和基金净值表现

3.1 主要财务指标

单位:人民币元

主要财务指标 报告期(2019年07月01日 - 2019年09月30日)

1.本期已实现收益 6,853,704.69

2.本期利润 7,926,840.76

3.加权平均基金份额本期利润 0.0218

4.期末基金资产净值 372,386,281.78

5.期末基金份额净值 1.0676

注:1、本期已实现收益指基金本期利息收入、投资收益、其他收入(不含公允价值变动收益)扣除相关费用后的余额,本期利润为本期已实现收益加上本期公允价值变动收益。

2、所述基金业绩指标不包括持有人认购或交易基金的各项费用(例如,开放式基金的申购赎回费等),计入费用后实际收益水平要低于所列数字。

3、本基金合同于2011年11月23日生效。

3.2 基金净值表现

3.2.1 本报告期基金份额净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的比较

业绩比 业绩比

净值增 净值增 较基准 较基准

阶段 长率① 长率标 收益率 收益率 ①-③ ②-④

准差② ③ 标准差

过去三个月 2.07% 0.06% 0.46% 0.04% 1.61% 0.02%

3.2.2 自基金转型以来基金累计净值增长率变动及其与同期业绩比较基准收益率变动的比较

注:1、本基金合同于2011年11月23日生效,本基金于2014年11月24日三年封闭期届满,封闭期届满后本基金自动转换为上市开放式基金(LOF),基金名称变更为"天弘丰利债券型证券投资基金(LOF)",封闭期届满日为本基金份额转换基准日。

2、本报告期内,本基金的各项投资比例达到基金合同约定的各项比例要求。

§4 管理人报告

4.1 基金经理(或基金经理小组)简介

任本基金的基金经理期 证券从

姓名 职务 限 业年限 说明

任职日期 离任日期

女,金融学硕士。历任嘉

本基金基 2017年04 实基金管理有限公司行业

柴文婷 金经理。 月 - 8年 研究员。2012年10月加盟

本公司,历任研究员、交

易员。

注:1、基金经理任职日期为本基金管理人对外披露的任职日期。

2、证券从业的含义遵从行业协会《证券业从业人员资格管理办法》的相关规定。

4.2 管理人对报告期内本基金运作遵规守信情况的说明

本基金按照国家法律法规及基金合同的相关约定进行操作,不存在违法违规及未履行基金合同承诺的情况。

4.3 公平交易专项说明

4.3.1 公平交易制度的执行情况

公平交易的执行情况包括:建立统一的研究平台和公共信息平台,保证各组合得到公平的投资资讯;公平对待不同投资组合,禁止各投资组合之间进行以利益输送为目的的投资交易活动;在保证各投资组合投资决策相对独立性的同时,严格执行授权审批程序;实行集中交易制度和公平交易分配制度;建立不同投资组合投资信息的管理及保密制度,保证不同投资组合经理之间的重大非公开投资信息的相互隔离;加强对投资交易行为的监察稽核力度,建立有效的异常交易行为日常监控和分析评估体系等。

报告期内,公司公平交易程序运作良好,未出现异常情况;场外、网下业务公平交易制度执行情况良好,未出现异常情况。

公司对旗下各投资组合的交易行为进行监控和分析,对各投资组合不同时间窗口(1日、3日、5日)内的同向交易的溢价金额与溢价率进行了T检验,未发现违反公平交易原则的异常交易。

本报告期内,未出现违反公平交易制度的情况,公司旗下各基金不存在因非公平交易等导致的利益输送行为,公平交易制度的整体执行情况良好。

4.3.2 异常交易行为的专项说明

为规范投资行为,公平对待投资组合,制定《异常交易监控和报告办法》对可能显著影响市场价格、可能导致不公平交易、可能涉嫌利益输送等交易行为异常和交易价格异常的情形进行界定,拟定相应的监控、分析和防控措施。

本报告期内,严格控制同一基金或不同基金组合之间的同日反向交易,严格禁止可能导致不公平交易和利益输送的同日反向交易;针对非公开发行股票申购、以公司名义进行的债券一级市场申购的申购方案和分配过程进行审核和监控,保证分配结果符合公平交易原则。未发现本基金存在异常交易行为。

本基金本报告期内未发生同一基金或不同基金组合之间在同一交易日内进行反向交易及其他可能导致不公平交易和利益输送的异常交易。

4.4 报告期内基金的投资策略和运作分析

基本面方面,2019年三季度,经济再度出现较为明显的下行,对债券市场有利;但是由于非洲猪瘟影响,存栏母猪大幅去化,导致猪肉价格大幅上涨,使得通胀压力出现超季节性的抬升,市场的通胀预期再度升温。

政策面方面,政策在强调加强逆周期调节的同时,也维持较强定力。

资金面方面,三季度资金面整体维持中性适度水平,处于较为均衡的状态。

债券市场方面,7月份收益率大体持平,8月份收益率由于海外因素明显下行,9月份由于通胀压力等因素,收益率有所回调。

本组合在报告期内,根据市场情况择优配置信用资质优良的中高等级信用债,杠杆维持在适度水平,为客户创造了稳健的收益。

4.5 报告期内基金的业绩表现

截至2019年09月30日,本基金份额净值为1.0676元,本报告期份额净值增长率

2.07%,同期业绩比较基准增长率0.46%。

4.6 报告期内基金持有人数或基金资产净值预警说明

本报告期内本基金管理人无应说明预警信息。

§5 投资组合报告

5.1 报告期末基金资产组合情况

序号 项目 金额(元) 占基金总资产的比例

(%)

1 权益投资 - -

其中:股票 - -

2 基金投资 - -

3 固定收益投资 463,771,277.49 95.73

其中:债券 463,771,277.49 95.73

资产支持证券 - -

4 贵金属投资 - -

5 金融衍生品投资 - -

6 买入返售金融资产 - -

其中:买断式回购的买入 - -

返售金融资产

7 银行存款和结算备付金合 4,926,742.81 1.02

8 其他资产 15,736,847.96 3.25

9 合计 484,434,868.26 100.00

5.2 报告期末按行业分类的股票投资组合

本基金本报告期末未持有股票。

5.3 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名股票投资明细

本基金本报告期末未持有股票。

5.4 报告期末按债券品种分类的债券投资组合

序号 债券品种 公允价值(元) 占基金资产净值比例

(%)

1 国家债券 10,219,977.90 2.74

2 央行票据 - -

3 金融债券 49,590,000.00 13.32

其中:政策性金融债 49,590,000.00 13.32

4 企业债券 197,955,760.00 53.16

5 企业短期融资券 - -

6 中期票据 186,281,100.00 50.02

7 可转债(可交换债) 19,724,439.59 5.30

8 同业存单 - -

9 其他 - -

10 合计 463,771,277.49 124.54

注:可转债项下包含可交换债1,608,750.00元。

5.5 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名债券投资明细

序号 债券代 债券名称 数量(张) 公允价值 占基金资产净值比例

码 (元) (%)

1 1018014 18中联重科MT 300,000 30,663,00 8.23

64 N001 0.00

2 1019002 19鞍钢MTN001 300,000 30,504,00 8.19

82 0.00

3 1017610 17吉林高速MT 200,000 21,544,00 5.79

48 N003 0.00

4 1018002 18衡阳城投MT 200,000 21,180,00 5.69

96 N001 0.00

5 1016540 16苏沙钢MTN0 210,000 21,149,10 5.68

68 01 0.00

5.6 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名资产支持证券投资明细

本基金本报告期末未持有资产支持证券。

5.7 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名贵金属投资明细

本基金本报告期末未持有贵金属。

5.8 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名权证投资明细

本基金本报告期末未持有权证。

5.9 报告期末本基金投资的股指期货交易情况说明

本基金本报告期末未持有股指期货。

5.10 报告期末本基金投资的国债期货交易情况说明

本基金本报告期末未持有国债期货。

5.11 投资组合报告附注

5.11.1 本报告期内未发现基金投资的前十名证券的发行主体被监管部门立案调查,未发现在报告编制日前一年内受到公开谴责、处罚。

5.11.2 本基金本报告期未持有股票,故不存在所投资的前十名股票中超出基金合同规定之备选股票库的情况。

5.11.3 其他资产构成

序号 名称 金额(元)

1 存出保证金 51,912.94

2 应收证券清算款 6,774,846.19

3 应收股利 -

4 应收利息 7,741,651.08

5 应收申购款 1,168,437.75

6 其他应收款 -

7 其他 -

8 合计 15,736,847.96

5.11.4 报告期末持有的处于转股期的可转换债券明细

序号 债券代码 债券名称 公允价值(元) 占基金资产净值比例(%)

1 127012 招路转债 2,579,817.52 0.69

2 110046 圆通转债 1,602,249.60 0.43

3 123019 中来转债 1,093,724.32 0.29

4 110047 山鹰转债 1,082,500.00 0.29

5 113518 顾家转债 1,060,208.00 0.28

6 110041 蒙电转债 1,010,439.00 0.27

7 110051 中天转债 685,566.60 0.18

8 128019 久立转2 619,909.92 0.17

9 110056 亨通转债 617,220.00 0.17

10 123010 博世转债 418,440.00 0.11

5.11.5 报告期末前十名股票中存在流通受限情况的说明

本基金本报告期末未持有股票。

5.11.6 投资组合报告附注的其他文字描述部分

由于四舍五入的原因,分项之和与合计项之间可能存在尾差。

§6 开放式基金份额变动

单位:份

报告期期初基金份额总额 362,033,381.36

报告期期间基金总申购份额 89,004,558.29

减:报告期期间基金总赎回份额 102,246,483.93

报告期期间基金拆分变动份额(份额减少以 -

“-”填列)

报告期期末基金份额总额 348,791,455.72

§7 基金管理人运用固有资金投资本基金情况

本报告期未有基金管理人运用固有资金投资本基金。

§8 影响投资者决策的其他重要信息

8.1 报告期内单一投资者持有基金份额比例达到或超过20%的情况

投 报告期内持有基金份额变化情况 报告期末持有基金情况

资 持有基金份额

者 序 比例达到或者 期初份额 申购份额 赎回份额 持有份额 份额占比

类 号 超过20%的时

别 间区间

1 20190701-201 155,579,12 - - 155,579, 44.61%

机 90930 7.50 127.50

构 20190704,201 72,320,77 72,320,7

2 90708-201907 4.86 - - 74.86 20.73%

29,20190814-

20190818,201

90909-201909

30

产品特有风险

基金管理人秉承谨慎勤勉、独立决策、规范运作、充分披露原则,公平对待投资者,保障投资者合法权益。当单一投资者持有基金份额比例达到或超过 20%时,由此可能导致的特有风险主要包括:

(1)超出基金管理人允许的单一投资者持有基金份额比例的申购申请不被确认的风险;

(2)极端市场环境下投资者集中赎回,基金管理人可能无法及时变现基金资产以应对赎回申请的风险;

(3)持有基金份额占比较高的投资者大额赎回可能引发基金净值大幅波动的风险;

(4)持有基金份额占比较高的投资者在召开基金份额持有人大会并对重大事项进行投票表决时,可能拥有较大话语权;

(5)极端情况下,持有基金份额占比较高的投资者大量赎回后,可能出现连续六十个工作日基金资产净值低于5000万元而面临的转换基金运作方式、与其他基金合并或者终止基金合同等风险。

8.2 影响投资者决策的其他重要信息

本报告期内,本基金未有影响投资者决策的其他重要信息。

§9 备查文件目录

9.1 备查文件目录

1、中国证监会批准天弘丰利分级债券型证券投资基金募集的文件

2、天弘丰利债券型证券投资基金(LOF)基金合同

3、天弘丰利债券型证券投资基金(LOF)托管协议

4、天弘丰利债券型证券投资基金(LOF)招募说明书

5、报告期内在指定报刊上披露的各项公告

6、中国证监会规定的其他文件

9.2 存放地点

天津市河西区马场道59号天津国际经济贸易中心A座16层

读报
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